上午看盘的朋友估计有点懵，指数这边有涨有跌，沪指跌了0.68%，创业板指反倒涨了0.43%，但打开账户一看，好家伙，超3400只个股在跌，这市场分化得有点意思。不过成交额倒放了量，比昨天多了五百多亿，说明资金没闲着，都在往少数板块里扎堆呢。

先说说最惹眼的AI圈，智谱AI板块里易点天下直接20CM涨停，液冷服务器更猛，思泉新材、英维克这些齐刷刷封板。这可不是瞎炒，你想啊，现在AI大模型训练跟赛跑似的，算力需求噌噌涨，服务器散热成了大问题，传统风冷根本扛不住高密度算力，液冷技术就成了刚需。说白了，这不是概念炒作，是行业真真切切的需求在推着板块走，咱们做中长线的，就得盯着这种有真实业绩支撑的细分赛道。

再看辅助生殖板块，共同药业、汉商集团也涨停了。这背后是政策在发力，前阵子全国不少地方把辅助生殖技术纳入了医保，直接降低了老百姓的就医成本。你想，咱们身边有不少朋友面临生育难题，以前觉得这事儿花钱多，现在有了医保托底，需求自然就释放了。而且这个赛道长期看，需求是稳的，政策一加持，资金肯定愿意进来布局。

反观钢铁、煤炭板块，今天就有点蔫，重庆钢铁跌超5%，煤炭板块更是全线飘绿。这也不难理解，这些周期板块跟经济需求关联紧，短期供需没特别大的变化，资金暂时转场去追更有确定性的热点，也属正常。

其实今天这盘面，给咱们中长线投资者提了个醒：市场资金越来越认“真东西”。不管是AI液冷的技术刚需，还是辅助生殖的政策红利，背后都有实实在在的逻辑支撑。与其盯着指数那点涨跌，不如多看看哪些板块能在行业趋势里站稳脚跟，哪些公司能在政策红利里真正受益。

行了，上午的盘就先聊到这，下午看看资金会不会有新动向。我是帮主郑重，咱们晚点接着聊市场里的门道。